Εάν είστε νέοι στις επενδύσεις σε μετοχές ή κρυπτονομίσματα, σχετικά με τις τιμές των μετοχών ή τιμές κρυπτογράφησης, πιθανότατα έχετε συναντήσει όρους όπως τεχνική ανάλυση και θεμελιώδη ανάλυση. Και μπορεί να είστε περίεργοι για το τι σημαίνουν πραγματικά αυτοί οι όροι, και αυτό είναι απολύτως φυσιολογικό.
Αυτός είναι ο λόγος για τον οποίο αυτό το άρθρο είναι εδώ για να σας καθοδηγήσει στην κατανόηση αυτών των τύπων αναλύσεων, να τονίσει τις διαφορές τους και να σας βοηθήσει να προσδιορίσετε ποια μπορεί να είναι πιο κατάλληλη για εσάς.
ΥΠΟΣΗΜΕΙΩΣΗ. Παρόλο που αυτό το άρθρο εστιάζει περισσότερο στην κρυπτογράφηση, οι περισσότερες από τις πληροφορίες που παρουσιάζονται ισχύουν και για άλλες χρηματοπιστωτικές αγορές, όπως ομόλογα και μετοχές.
Τι είναι η τεχνική ανάλυση στο Crypto;
Τεχνική ανάλυση (TA) στις μελέτες αγοράς κρυπτονομισμάτων ιστορικά δεδομένα τιμών και όγκου συναλλαγών (στοιχεία τιμής και όγκου) για τον προσδιορισμό προτύπων (ή τάσεων τιμών) και την πρόβλεψη μελλοντικών κινήσεων τιμών. Χρησιμοποιεί ποσοτικές οικονομικές μετρήσειςεστιάζοντας περισσότερο σε μεγέθη τιμών και γραφήματα παρά στους λόγους πίσω από αυτά.
Η τεχνική ανάλυση βασίζεται στην υπόθεση ότι οι συμμετέχοντες στην αγορά τείνουν να επαναλαμβάνουν τις ενέργειες και τις αντιδράσεις τους, δημιουργώντας αναγνωρίσιμα μοτίβα στα διαγράμματα τιμών. Οι επαγγελματίες ΤΑ πιστεύουν ότι αυτά τα πρότυπα μπορεί να χρησιμοποιηθεί για τον προσδιορισμό τάσεων, επιπέδων υποστήριξης και αντίστασης και πιθανών σημείων εισόδου και εξόδου για συναλλαγές.
Είναι μια ευρέως χρησιμοποιούμενη μεθοδολογία συναλλαγών ακόμη και σε παραδοσιακές αγορές όπως μετοχές και εμπορεύματα, και έχει επίσης κερδίσει δημοτικότητα μεταξύ των εμπόρων κρυπτονομισμάτων.
Οι τεχνικές αναλύσεις χρησιμοποιούν μια ποικιλία εργαλείων για την ανάλυση δεδομένων τιμώνσυμπεριλαμβανομένου:
- Σχέδια κηροπήγια – Τα κηροπήγια είναι ένας τύπος γραφήματος τιμών που εμφανίζει τις τιμές ανοίγματος, υψηλών, χαμηλών και κλεισίματος ενός κρυπτονομίσματος για μια συγκεκριμένη περίοδο. Οι αναλυτές εντοπίζουν συγκεκριμένα μοτίβα κεριών, όπως το doji, το κεφάλι και τους ώμους, και τα διπλά πάνω και κάτω, για να αξιολογήσουν το κλίμα της αγοράς και τις πιθανές κινήσεις των τιμών.
- Επίπεδα υποστήριξης και αντίστασης – Τα επίπεδα υποστήριξης και αντίστασης είναι σημεία τιμής στα οποία ένα περιουσιακό στοιχείο είχε ιστορικά δυσκολία να ανέβει πάνω ή να πέσει κάτω. Όταν μια τιμή πλησιάζει ένα επίπεδο υποστήριξης, θεωρείται σημάδι δύναμης, ενώ η προσέγγιση ενός επιπέδου αντίστασης θεωρείται σημάδι αδυναμίας. Οι τεχνικοί αναλυτές χρησιμοποιούν αυτά τα επίπεδα για να προβλέψουν πιθανές αντιστροφές τιμών.
- δείκτες – Οι τεχνικοί δείκτες είναι μαθηματικά εργαλεία που υπολογίζουν διάφορες πτυχές των δεδομένων τιμών, όπως η ορμή, η μεταβλητότητα και η ισχύς των τάσεων. Οι συνήθεις δείκτες που χρησιμοποιούν οι τεχνικοί αναλυτές περιλαμβάνουν τους κινητούς μέσους όρους, τον δείκτη σχετικής ισχύος (RSI), τον κινούμενο μέσο όρο απόκλισης σύγκλισης (MACD) και τις ζώνες Bollinger.
- Ανάλυση όγκου – Η ανάλυση όγκου αναφέρεται στη μελέτη της συναλλακτικής δραστηριότητας σε σχέση με τις μεταβολές των τιμών. Αναλύοντας δεδομένα όγκου, οι τεχνικοί αναλυτές μπορούν να μετρήσουν την ισχύ του κλίματος της αγοράς και να εντοπίσουν πιθανές ευκαιρίες αγοράς και πώλησης. Οι ξαφνικές αλλαγές τιμών που συνοδεύονται από υψηλό όγκο συναλλαγών θεωρούνται συχνά πιο σημαντικές από εκείνες με χαμηλό όγκο.
- Γραμμές τάσης – είναι γραμμές που συνδέουν διαδοχικά σημεία τιμών που κινούνται προς την ίδια κατεύθυνση. Οι γραμμές τάσης χρησιμοποιούνται για τον προσδιορισμό της κατεύθυνσης μιας τάσης και των πιθανών σημείων κατάρρευσης ή κατάρρευσης. Οι αναλύσεις πάνω από τις γραμμές τάσης θεωρούνται συχνά ως ευκαιρίες αγοράς, ενώ οι αναλύσεις κάτω από τις γραμμές τάσης θεωρούνται ευκαιρίες πώλησης.
- Elliott Wave Theory – Η θεωρία κυμάτων Elliott είναι μια θεωρία που υποστηρίζει ότι οι κινήσεις των τιμών της αγοράς ακολουθούν αναγνωρίσιμα κυματικά μοτίβα. Οι αναλυτές της Elliott Wave χρησιμοποιούν αυτή τη θεωρία για να προβλέψουν τις μελλοντικές αλλαγές της αγοράς με βάση τα προηγούμενα μοτίβα κυμάτων.
- Φιμπονάτσι ανακαίνιση – Τα επίπεδα επιστροφών Fibonacci είναι οριζόντιες γραμμές που αντιπροσωπεύουν πιθανά επίπεδα υποστήριξης και αντίστασης με βάση την ακολουθία Fibonacci. Οι έμποροι χρησιμοποιούν τη διόρθωση Fibonacci για να εντοπίσουν πιθανά σημεία αντιστροφής τιμών μετά από μια μεγάλη κίνηση της αγοράς.
Κύρια πλεονεκτήματα της Τεχνικής Ανάλυσης
Η τεχνική ανάλυση είναι ένα πολύτιμο εργαλείο για τους εμπόρους που θέλουν να λαμβάνουν τεκμηριωμένες αποφάσεις στη δυναμική αγορά κρυπτονομισμάτων. Τους βοηθά να εντοπίσουν πρότυπα και επίπεδα υποστήριξης και αντίστασης στα ιστορικά δεδομένα τιμών, δίνοντάς τους πολύτιμες πληροφορίες για πιθανές μελλοντικές κινήσεις των τιμών. Αυτές οι πληροφορίες μπορούν στη συνέχεια να χρησιμοποιηθούν για τη λήψη τεκμηριωμένων αποφάσεων συναλλαγών σχετικά με το πότε θα αγοράσετε και πουλήσετε κρυπτονομίσματα.
Η τεχνική ανάλυση βοηθά επίσης τους εμπόρους να εφαρμόσουν στρατηγικές διαχείρισης κινδύνου. Εντοπίζοντας πιθανά επίπεδα υποστήριξης και αντίστασης, οι έμποροι μπορούν να ορίσουν εντολές stop-loss, οι οποίες μπορούν να τους βοηθήσουν να περιορίσουν τις απώλειές τους εάν η αγορά κινηθεί εναντίον τους.
Τι είναι η Θεμελιώδης Ανάλυση στο Crypto;
Θεμελιώδης ανάλυση (FA) στην αγορά κρυπτονομισμάτων είναι μια μέθοδος που χρησιμοποιείται για να εκτίμηση της εγγενούς αξίας του περιουσιακού στοιχείου. Λαμβάνει υπόψη ότι η θεμελιώδης ανάλυση βασίζεται σε α μείγμα και των δύο ποσοτικών και ποιοτικές οικονομικές μετρήσεις.
- Σε αυτό το πλαίσιο, όταν συζητάμε ποσοτική ανάλυσηαναφερόμαστε σε πτυχές όπως κρυπτονομισμάτων κεφαλαιοποίηση της αγοράςόγκος συναλλαγών, δραστηριότητα δικτύου, δραστηριότητα προγραμματιστή, ή (όταν πρόκειται για το χρηματιστήριο, για παράδειγμα) οικονομικές καταστάσεις της εταιρείας, κατάσταση ταμειακών ροών, κατάσταση λογαριασμού αποτελεσμάτων, ισολογισμός κ.λπ.
- Σε αυτό το πλαίσιο, όταν μιλάμε για ποιοτικοί οικονομικοί παράγοντες στην κρυπτογράφησηαναφερόμαστε σε πτυχές όπως τεχνολογία και καινοτομία, κοινότητα και οικοσύστημα, λευκή βίβλος, μέλη της ομάδας, οδικός χάρτης, ρυθμιστικό τοπίο, περιπτώσεις υιοθέτησης και χρήσης κ.λπ.
Ο σκοπός είναι για να προσδιορίσετε εάν το περιουσιακό στοιχείο είναι υπερτιμημένο, υποτιμημένο ή σωστή τιμή στην αγορά από εξέταση της υποκείμενης υγείας του περιουσιακού στοιχείου και απόδοση (λαμβάνοντας υπόψη συγκεκριμένους οικονομικούς παράγοντες ή οικονομικά δεδομένα) για την πραγματοποίηση μακροπρόθεσμων επενδύσεων.
Κύρια οφέλη της Θεμελιώδης Ανάλυσης
Η κατανόηση των βασικών στοιχείων της αγοράς κρυπτογράφησης είναι ζωτικής σημασίας για την πραγματοποίηση έξυπνων επενδυτικών επιλογών. Η θεμελιώδης ανάλυση ερευνά τις δυνατότητες, τη βιωσιμότητα και τους παράγοντες που επηρεάζουν την αξία ενός κρυπτονομίσματος ενός έργου. Λοιπόν, αξίζει τον κόπο; Απολύτως.
Αυτή η μέθοδος αξιολογεί την τεχνολογία ενός έργου, την επεκτασιμότητα και τις εφαρμογές του πραγματικού κόσμου. Δίνει στους επενδυτές εμπιστοσύνη όταν γνωρίζουν το υπόβαθρο, το όραμα και την ικανότητα εκτέλεσης της ομάδας.
Η θεμελιώδης ανάλυση εξετάζει επίσης τα tokenomics—την προσφορά, τη ζήτηση και τη χρησιμότητα, παρέχοντας ζωτικής σημασίας πληροφορίες για τη βιωσιμότητα ενός κρυπτονομίσματος. Αξιολογεί τις συνεργασίες, τη ζήτηση της αγοράς και τη νομική συμμόρφωση, δίνοντας μια πλήρη εικόνα του έργου.
Χρησιμοποιώντας αυτές τις πληροφορίες, οι επενδυτές μπορούν να εντοπίσουν κρυπτονομίσματα με ισχυρά θεμελιώδη στοιχεία, έτοιμα να χειριστούν τα σκαμπανεβάσματα της αγοράς.
Θεμελιώδης Ανάλυση έναντι Τεχνικής Ανάλυσης: Διαφορές μεταξύ της θεμελιώδης και της τεχνικής ανάλυσης στο κρυπτογράφηση
Θεμελιώδης Ανάλυση εναντίον Τεχνικής Ανάλυσης: Η εστίασή τους
Πρώτα απ ‘όλα, η τεχνική ανάλυση και η θεμελιώδης ανάλυση διαφέρουν ως προς την κύρια εστίασή τους. Τεχνική ανάλυση εστιάζει σε αναλύοντας ιστορικά δεδομένα και μοτίβα τιμών για τον εντοπισμό πιθανών ευκαιριών συναλλαγών στην βραχυπρόθεσμα (1 ημέρα έως 1 έτος). Θεμελιώδης ανάλυσηαπό την άλλη πλευρά, εστιάζει σε αξιολόγηση της μακροπρόθεσμης εγγενούς αξίας ενός κρυπτονομίσματος με την αξιολόγηση παραγόντων όπως η τεχνολογία, η ομάδα, η κοινότητα και οι περιπτώσεις χρήσης.
Θεμελιώδης Ανάλυση εναντίον Τεχνικής Ανάλυσης: Χρονικός Ορίζοντας
Αυτή η διαφορά στην εστίαση επηρεάζει άμεσα τον χρονικό ορίζοντα κάθε μεθόδου ανάλυσης. Τεχνική ανάλυση χρησιμοποιείται κυρίως για βραχυπρόθεσμες εμπορικές στρατηγικές να κεφαλαιοποιήσει τις βραχυπρόθεσμες διακυμάνσεις των τιμών. Αφ ‘ετέρου, θεμελιώδης ανάλυση είναι πιο κατάλληλο για μακροπρόθεσμες επενδυτικές στρατηγικέςόπου οι επενδυτές διατηρούν τις θέσεις τους για εκτεταμένη περίοδο (1 έτος ή περισσότερο) για να επωφεληθούν από τις μακροπρόθεσμες δυνατότητες ανάπτυξης του κρυπτονομίσματος.
Θεμελιώδης Ανάλυση έναντι Τεχνικής Ανάλυσης: Βάση απόφασης και πηγές δεδομένων
Η διαδικασία λήψης αποφάσεων και οι πηγές δεδομένων διαφέρουν επίσης μεταξύ τεχνικής και θεμελιώδους ανάλυσης. Τεχνικοί αναλυτές βασίζομαι σε ιστορικά γραφήματα τιμών και μοτίβα για τον εντοπισμό τάσεων, επιπέδων υποστήριξης και αντίστασης, δεικτών ορμής και μοτίβων όγκου. Στη συνέχεια χρησιμοποιούν αυτούς τους δείκτες για να προβλέψουν τις μελλοντικές κινήσεις των τιμών και να λάβουν αποφάσεις συναλλαγών.
Αφ ‘ετέρου, θεμελιώδεις αναλυτές αξιολογήστε τα βασικά στοιχεία ενός κρυπτονομίσματος, όπως η τεχνολογία, η ομάδα, η κοινότητα και οι περιπτώσεις χρήσης του. Συλλέγουν πληροφορίες από τεκμηρίωση έργου, λευκές βίβλους, άρθρα ειδήσεων και γνώμες ειδικών για να προσδιορίσουν τη μακροπρόθεσμη δυνατότητα και την εγγενή αξία του κρυπτονομίσματος.
Θεμελιώδης Ανάλυση εναντίον Τεχνικής Ανάλυσης: Καταλληλότητα
Τεχνική ανάλυση είναι γενικά πιο κατάλληλο για βραχυπρόθεσμο εμπόρους που επιδιώκουν να επωφεληθούν από την αναποτελεσματικότητα της αγοράς και τις βραχυπρόθεσμες διακυμάνσεις των τιμών. Αυτοί οι έμποροι μπορούν να αξιοποιήσουν τεχνικά πρότυπα και ανωμαλίες για να εισέλθουν και να εξέλθουν γρήγορα από τις συναλλαγές, με στόχο να δημιουργήσουν κέρδη από μικρές διακυμάνσεις τιμών. Θεμελιώδης ανάλυσηωστόσο, είναι πιο κατάλληλο για μακροπρόθεσμα επενδυτές που δίνουν προτεραιότητα στον εντοπισμό υποτιμημένων κρυπτονομισμάτων με ισχυρά θεμελιώδη μεγέθη και μακροπρόθεσμες δυνατότητες ανάπτυξης. Αυτοί οι επενδυτές είναι πρόθυμοι να διατηρήσουν τις θέσεις τους για μεγάλο χρονικό διάστημα για να καρπωθούν τα μακροπρόθεσμα οφέλη της επένδυσης σε πολλά υποσχόμενα κρυπτονομίσματα.
Θεμελιώδης Ανάλυση εναντίον Τεχνικής Ανάλυσης: Περιορισμοί
Παρά τα δυνατά τους σημεία, τόσο η τεχνική όσο και η θεμελιώδης ανάλυση έχουν εγγενείς περιορισμούς. Η τεχνική ανάλυση βασίζεται σε ιστορικά δεδομένα τιμών, τα οποία ενδέχεται να μην προβλέπουν με ακρίβεια τη μελλοντική απόδοση, ειδικά στην ευμετάβλητη αγορά κρυπτονομισμάτων. Επιπλέον, τα γεγονότα της αγοράς ή το συναίσθημα των επενδυτών μπορεί να χειραγωγήσουν ή να διαταράξουν τα πρότυπα τιμών.
Αφ ‘ετέρου, Η θεμελιώδης ανάλυση αντιμετωπίζει προκλήσεις στην αξιολόγηση υποκειμενικών παραγόντων όπως η τεχνολογία, η ομάδα, η κοινότητα και οι περιπτώσεις χρήσης. Αυτοί οι παράγοντες μπορεί να είναι δύσκολο να ποσοτικοποιηθούν και μπορεί να μην αντικατοπτρίζουν πάντα την πραγματική απόδοση.
Τι είναι καλύτερο: Θεμελιώδης ή Τεχνική Ανάλυση;
Η επιλογή μεταξύ θεμελιώδης ανάλυσης και τεχνικής ανάλυσης εξαρτάται από την ανοχή κινδύνου και το στυλ συναλλαγών οποιουδήποτε επενδυτή.
Η θεμελιώδης ανάλυση είναι πιο κατάλληλη για μακροπρόθεσμους επενδυτές που δίνουν προτεραιότητα στον εντοπισμό υποτιμημένων κρυπτονομισμάτων με ισχυρά θεμελιώδη μεγέθη και μακροπρόθεσμες δυνατότητες. Αυτή η προσέγγιση απαιτεί υψηλότερη ανοχή κινδύνου λόγω της υποκειμενικότητας και του θορύβου της αγοράς που σχετίζεται με τη θεμελιώδη ανάλυση.
Η τεχνική ανάλυση, από την άλλη πλευρά, είναι πιο κατάλληλη για βραχυπρόθεσμους εμπόρους που επιδιώκουν να επωφεληθούν από τις βραχυπρόθεσμες κινήσεις των τιμών και να κεφαλαιοποιήσουν τεχνικά πρότυπα και ανωμαλίες. Αυτή η προσέγγιση ταιριάζει σε επενδυτές με χαμηλότερη ανοχή κινδύνου που προτιμούν μια πιο δομημένη και βασισμένη σε δεδομένα προσέγγιση στις συναλλαγές.
Ωστόσο, ο συνδυασμός θεμελιώδους και τεχνικής ανάλυσης είναι πιο αποτελεσματικός για την απόκτηση μιας πιο ολοκληρωμένης κατανόησης της αγοράς κρυπτονομισμάτων και τη λήψη τεκμηριωμένων επενδυτικών αποφάσεων.
Επίσης, πριν ξεκινήσετε τη χρήση τους, θυμηθείτε ότι η επένδυση εμπεριέχει ρίσκο και μην επενδύετε περισσότερα χρήματα από αυτά που είστε διατεθειμένοι να χάσετε.
* Οι πληροφορίες σε αυτό το άρθρο και οι σύνδεσμοι που παρέχονται είναι μόνο για γενικούς ενημερωτικούς σκοπούς και δεν πρέπει να αποτελούν οικονομική ή επενδυτική συμβουλή. Σας συμβουλεύουμε να κάνετε τη δική σας έρευνα ή να συμβουλευτείτε έναν επαγγελματία πριν πάρετε οικονομικές αποφάσεις. Αναγνωρίστε ότι δεν φέρουμε ευθύνη για οποιαδήποτε απώλεια προκληθεί από οποιαδήποτε πληροφορία που υπάρχει σε αυτόν τον ιστότοπο.